مقدمة في أساسيات الفوركس الجزء الاول من تعلم الفوركس
ما هو الفوركس؟
تجارة الفوركس هي التداول التلقائي
لعملة دولة معينة مقابل عملة دولة اخرى. الفوركس هو اكبر سوق مالي في
العالم, مع تبادل يضاهي الثلاثة تريليون دولار امريكي يومياً, اكثر بثلاث
مرات من المبلغ الكلي لسوق الاسهم الامريكية والخزانة المالية معاً. على
عكس بقية الاسواق المالية التي تعمل على منطقة محددة, الفوركس العالمي ليس
لديه منطقة محددة. انها شبكة الكترونية عالمية من البنوك, والمؤسسات
المالية وتجار الفوركس الافراد, جميعهم يشاركون في عمليات بيع وشراء
العملات الوطنية. ميزة كبيرة لسوق الفوركس هي ان السوق يعمل على مدار
الساعة, متماشياً مع ساعات فتح واغلاق المراكز المالية في جميع انحاء
العالم. في اي وقت, في اي مكان, هنالك من يشتري ويبيع, مما يجعل سوق
الفوركس اكثر الاسواق سيولة في العالم. تقليدياً, كانت الطريقة الوحيدة
للمستثمرين الصغار ان يصلوا الى سوق العملات الاجنبية هي عن الطريق البنوك
التي كانت تتعامل مع مبالغ كبيرة من العملات لاغراض تجارية واستثمارية. حجم
التداول كبر مع مرور الزمن, بالتحديد بعد السماح بنشر اسعار العملات في
سنة الف وتسعمئة وواحد وسبعون. اليوم, المستوردون والمصدرون, مديري المحافظ
العالميين, الشركات العالمية, المضاربين, التجار اليوميون, حاملي السندات
طويلة الامد, وصناديق الهيدج جميعهم يستخدمون سوق الفوركس لدفع البضائع
والخدمات, التعامل بالمدخرات المالية او لتخفيض الخطورة من تحركات العملات
بتحويط كشفهم لاسواق اخرى.
تاريخ الفوركس
كان يتم الاعراب عن قيمة السلع والخدمات عن طريق سلع اخرى. كان هذا
النظام يسمى المقايضة او المبادلة. حمل السلع للتبادل كان مرهقا, لذلك بعض
الاقتصادات بدأت باستخدام سلع معينة, مثل الريش, الحجارة المصقولة, المعادن
المميزة كالذهب والفضة كوسائل للتبادل. اول قطع نقدية كانت مصنوعة من ذهب
وفضة. خلال العصور الوسطى, بدأت الاقتصادات باستخدام الاوراق المالية
لتبادل القيمة كوعد بدفع الدين او المستحقات. مع ذلك, فإن صناعة الفوركس
نفسها هي الاحدث من بين الاسواق المالية.
خلال القرن الماضي, شهد سوق الصرف الأجنبي بعض التحولات الدرامية. في العام 1944, تم تأسيس نظام الصرف الأجنبي بعد الحرب العالمية الثانية نتيجة لعقد مؤتمر متعدد الجنسيات الذي عقد في بريتون وودز بولاية نيو هامبشير. وظل هذا النظام قائما حتى أوائل السبعينات.
قبل الحرب العالمية الاولى, دعمت البنوك المركزية عملاتها من خلال التحويل إلى الذهب. يمكن تحويل النقود الورقية إلى ذهب عند الطلب إلى البنك. لأنه كان من المرجح أن جميع حاملي النقود الورقية سيطلبون الذهب في نفس الوقت, المصارف كانت بحاجة فقط للحفاظ على مبلغ محدد في متناول اليد لمعالجة طلبات تبادل عادي (احتياطي الذهب). ولذلك, فإن مبلغ المال المعلق كان يزيد نسبيا لكمية الذهب الفعلية في متناول اليد. خلال أوقات الأزمات, عندما كانت الثقة في النظام المالي منخفضة, كان هنالك كمية كبيرة من حاملي العملة يطلبون التحويل الى ذهب في نفس الوقت, وخاصة إذا كان أكثر من الذهب الذي في حوذة البنك. كان عدم الاستقرار السياسي ومعدلات التضخم النتيجة لزيادة المعروض من النقود الورقية (سندات دين), نسبة إلى احتياطيات الذهب. تأثرت العملات الأجنبية من قبل مثل هذه الأحداث نظرا لتأثيرها على الاقتصاد.
بعد ذلك, أدخلت الرقابة على الصرف الأجنبي للسيطرة على قوى العرض والطلب. في تموز 1944 , في نهاية الحرب العالمية الثانية, اجتمعت الدول الحليفة (الولايات المتحدة, بريطانيا, وفرنسا) في المؤتمر المالي ونقد الأمم المتحدة الذي عقد في بريتون وودز بولاية نيو هامبشير. كانت رغبتهم بنية النظام الاقتصادي العالمي الذي من شأنه تحقيق الاستقرار في التقلب في أسواق صرف العملات الأجنبية الذي حدث سابقا. كانت النتيجة اتفاق بريتون وودز الذي حدد نظاما لربط العملات وإنشاء صندوق النقد الدولي. الاتفاق ثبت الدولار الأمريكي عند 35 دولار لكل أونصة من الذهب وثبت العملات الأخرى مقابل الدولار.
بعد ذلك, كانت هناك تغييرات أخرى التي وقعت فيما يخص الاتفاق. خلال الستينات أصبح التقلب بين مختلف اقتصادات البلدان أكثر تطرفا, مما جعله من الصعب على البعض الحفاظ على ثبات النظام. انهارت اتفاقية بريتون وودز في آب 1971, عندما علق الرئيس نيكسون معيار الذهب للتحويل. وكان الدولار قد خسر جاذبيته كعملة دولية وحيدة نظرا لتأثير تزايد العجز التجاري والعجز في ميزانية الحكومة.
بعد اتفاق بريتون وودز جاء اتفاق سميثسونيان في كانون الاول من العام 1971. كان هذا الاتفاق مماثلا لاتفاق بريتون وودز لكنه سمح لنطاق أكبر لتذبذب العملات. في العام 1972, حاول المجتمع الأوروبي التحرك بعيدا عن اعتماده على الدولار. أنشئ الاتفاق الأوروبي المشترك من قبل ألمانيا الغربية وفرنسا وهولندا وبلجيكا ولوكسمبورغ. كان هذا الاتفاق مماثلا لاتفاق بريتون وودز, ولكن سمح لمجموعة أكبر من التذبذب في قيمة العملة.
ارتكبت كلا من الاتفاقات اخطاء مماثلة لاتفاق بريتون وودز, وبحلول عام 1973 انهارت جميعها. يدل انهيار اتفاق سميثونيان واتفاق الأوروبي المشترك في العام 1973 التبديل الرسمي لنظام التقلب الحر. حدث هذا من قبل بشكل افتراضي حيث لم تكن هناك اتفاقات جديدة ليحلوا محلهم. كانت الحكومات الآن حرة في ربط عملاتها, أو شبه ربطها أو السماح لهم للتقلب بحرية. في عام 1978, كلف رسميا نظام التقلب الحر.
واصل السعي لتحقيق استقرار العملة في أوروبا مع توقيع معاهدة ماستريخت في العام 1991. كان هذا ليس فقط ليتم إصلاح أسعار الصرف, بل أيضا لاستبدال العديد منهم بالفعل مع اليورو في العام 2002. حجم سوق الفوركس يتقدم الآن أي سوق استثمارات آخر. ومن المقدر أنه يتم تداول أكثر من 3 تريليونات دولار يوميا.
خلال القرن الماضي, شهد سوق الصرف الأجنبي بعض التحولات الدرامية. في العام 1944, تم تأسيس نظام الصرف الأجنبي بعد الحرب العالمية الثانية نتيجة لعقد مؤتمر متعدد الجنسيات الذي عقد في بريتون وودز بولاية نيو هامبشير. وظل هذا النظام قائما حتى أوائل السبعينات.
قبل الحرب العالمية الاولى, دعمت البنوك المركزية عملاتها من خلال التحويل إلى الذهب. يمكن تحويل النقود الورقية إلى ذهب عند الطلب إلى البنك. لأنه كان من المرجح أن جميع حاملي النقود الورقية سيطلبون الذهب في نفس الوقت, المصارف كانت بحاجة فقط للحفاظ على مبلغ محدد في متناول اليد لمعالجة طلبات تبادل عادي (احتياطي الذهب). ولذلك, فإن مبلغ المال المعلق كان يزيد نسبيا لكمية الذهب الفعلية في متناول اليد. خلال أوقات الأزمات, عندما كانت الثقة في النظام المالي منخفضة, كان هنالك كمية كبيرة من حاملي العملة يطلبون التحويل الى ذهب في نفس الوقت, وخاصة إذا كان أكثر من الذهب الذي في حوذة البنك. كان عدم الاستقرار السياسي ومعدلات التضخم النتيجة لزيادة المعروض من النقود الورقية (سندات دين), نسبة إلى احتياطيات الذهب. تأثرت العملات الأجنبية من قبل مثل هذه الأحداث نظرا لتأثيرها على الاقتصاد.
بعد ذلك, أدخلت الرقابة على الصرف الأجنبي للسيطرة على قوى العرض والطلب. في تموز 1944 , في نهاية الحرب العالمية الثانية, اجتمعت الدول الحليفة (الولايات المتحدة, بريطانيا, وفرنسا) في المؤتمر المالي ونقد الأمم المتحدة الذي عقد في بريتون وودز بولاية نيو هامبشير. كانت رغبتهم بنية النظام الاقتصادي العالمي الذي من شأنه تحقيق الاستقرار في التقلب في أسواق صرف العملات الأجنبية الذي حدث سابقا. كانت النتيجة اتفاق بريتون وودز الذي حدد نظاما لربط العملات وإنشاء صندوق النقد الدولي. الاتفاق ثبت الدولار الأمريكي عند 35 دولار لكل أونصة من الذهب وثبت العملات الأخرى مقابل الدولار.
بعد ذلك, كانت هناك تغييرات أخرى التي وقعت فيما يخص الاتفاق. خلال الستينات أصبح التقلب بين مختلف اقتصادات البلدان أكثر تطرفا, مما جعله من الصعب على البعض الحفاظ على ثبات النظام. انهارت اتفاقية بريتون وودز في آب 1971, عندما علق الرئيس نيكسون معيار الذهب للتحويل. وكان الدولار قد خسر جاذبيته كعملة دولية وحيدة نظرا لتأثير تزايد العجز التجاري والعجز في ميزانية الحكومة.
بعد اتفاق بريتون وودز جاء اتفاق سميثسونيان في كانون الاول من العام 1971. كان هذا الاتفاق مماثلا لاتفاق بريتون وودز لكنه سمح لنطاق أكبر لتذبذب العملات. في العام 1972, حاول المجتمع الأوروبي التحرك بعيدا عن اعتماده على الدولار. أنشئ الاتفاق الأوروبي المشترك من قبل ألمانيا الغربية وفرنسا وهولندا وبلجيكا ولوكسمبورغ. كان هذا الاتفاق مماثلا لاتفاق بريتون وودز, ولكن سمح لمجموعة أكبر من التذبذب في قيمة العملة.
ارتكبت كلا من الاتفاقات اخطاء مماثلة لاتفاق بريتون وودز, وبحلول عام 1973 انهارت جميعها. يدل انهيار اتفاق سميثونيان واتفاق الأوروبي المشترك في العام 1973 التبديل الرسمي لنظام التقلب الحر. حدث هذا من قبل بشكل افتراضي حيث لم تكن هناك اتفاقات جديدة ليحلوا محلهم. كانت الحكومات الآن حرة في ربط عملاتها, أو شبه ربطها أو السماح لهم للتقلب بحرية. في عام 1978, كلف رسميا نظام التقلب الحر.
واصل السعي لتحقيق استقرار العملة في أوروبا مع توقيع معاهدة ماستريخت في العام 1991. كان هذا ليس فقط ليتم إصلاح أسعار الصرف, بل أيضا لاستبدال العديد منهم بالفعل مع اليورو في العام 2002. حجم سوق الفوركس يتقدم الآن أي سوق استثمارات آخر. ومن المقدر أنه يتم تداول أكثر من 3 تريليونات دولار يوميا.
ما الذي يتم تداوله في الفوركس؟
لأنك لا تشتري أي شيء مادي, يمكن لهذا النوع من التجارة أن يكون مربكا. فكر في شراء العملة كشراء حصة في بلد معين. عند شراء, لنقول الين الياباني, انت في الواقع تشتري حصة في الاقتصاد الياباني, حيث أن سعر العملة هو الانعكاس المباشر عما يفكر السوق حيال الوضع الصحي الحالي والمستقبلي للاقتصاد الياباني. وهكذا, بوجه عام, سعر الصرف للعملة مقابل العملات الأخرى هو انعكاس لحالة الاقتصاد في هذا البلد, مقارنة مع اقتصادات الدول الاخرى.
يتم تحديد أسعار العملة حسب عدد من العوامل, أهمها هي الظروف الاقتصادية والسياسية في البلد المصدر. الاستقرار السياسي والتضخم وأسعار الفائدة, كلها عوامل تأثر على سعر أي عملة. بالإضافة إلى ذلك, يمكن للحكومات محاولة السيطرة على سعر عملتهم إما بتسبيب فائض في السوق (لخفض الأسعار) أو شراء على نطاق واسع (لرفع الأسعار). ومع ذلك, بسبب الحجم الهائل من العملات الأجنبية, فإنه من المستحيل على قوة واحدة التحكم في السوق لأي فترة من الوقت. قوى السوق سوف تسود على المدى الطويل, مما يجعل من الفوركس واحد من أكثر الفرص الاستثمارية المتاحة المفتوحة والعادلة.
على عكس الأسواق المالية الأخرى مثل بورصة نيويورك للأوراق المالية, لا يوجد مكان ولا بنك مركزي لسوق الفوركس. يعتبر سوق العملات سوقا بين البنوك, ويرجع ذلك إلى حقيقة أنه يتم تشغيل السوق بالكامل إلكترونيا, ضمن شبكة من البنوك, وبشكل مستمر على مدى فترة 24 ساعة.
ما هي العملات التي يتم تداولها؟
الدولار هو العملة الأكثر تداولا, حيث أنه على جانب واحد من 89٪ من جميع
المعاملات. حصة اليورو تقع في المرتبة الثانية بنسبة 37٪, في حين أن الين
الياباني يسجل نسبة 20٪. ادناه بامكانكم الاطلاع على العملات الأكثر
استخداما مع رموزها:
USD: الولايات المتحدة الأمريكية - الدولار (أو باك)
EUR: أعضاء اليورو - اليورو (أو فايبر)
JPY: اليابان - الين (أو الين)
GBP: بريطانيا – الجنيه الاسترليني (أو كيبل)
CHF: سويسرا - فرنك (أو سويسي)
CAD: كندا - الدولار (أو لوني)
AUD: استراليا - الدولار (أو أوزي)
NZD: نيوزيلندا - الدولار (أو كيوي)
رموز عملات الفوركس هي دائما مؤلفة من ثلاثة أحرف, حيث الحرفين الأولين يحددان اسم البلد والحرف الثالث يحدد اسم عملة هذا البلد.
USD: الولايات المتحدة الأمريكية - الدولار (أو باك)
EUR: أعضاء اليورو - اليورو (أو فايبر)
JPY: اليابان - الين (أو الين)
GBP: بريطانيا – الجنيه الاسترليني (أو كيبل)
CHF: سويسرا - فرنك (أو سويسي)
CAD: كندا - الدولار (أو لوني)
AUD: استراليا - الدولار (أو أوزي)
NZD: نيوزيلندا - الدولار (أو كيوي)
رموز عملات الفوركس هي دائما مؤلفة من ثلاثة أحرف, حيث الحرفين الأولين يحددان اسم البلد والحرف الثالث يحدد اسم عملة هذا البلد.
كيف يتم قراءة سعر الفوركس؟
عند تداول العملات, تتم التجارة
دائما في أزواج - زوج من العملات. يتم شراء عملة وبيع عملة أخرى. يعطى لكل
عملة رمز من ثلاثة أحرف الذي يستخدم في اسعار الفوركس. العملات الأكثر
شيوعا المتداولة ("العملات الئيسية") هي USD (دولار امريكى), EUR (اليورو
الأوروبي), GBP (جنيه المملكة المتحدة), AUD (دولار استرالي), JPY(الين
الياباني), CHF (فرنك سويسري), CAD (دولار كندي), NZD (دولار نيوزيلندا).
يشار إلى أسعار صرف العملات الأجنبية من خلال اسعار فوركس على شكل أزواج من
العملات. أزواج العملات الأكثر تداولا هي : اليورو والدولار الأمريكي (EUR
/ USD), الدولار الأميركي والين الياباني (USD / JPY), الدولار الأميركي
والفرنك السويسري (USD / CHF), الجنيه الإسترليني والدولار الأمريكي (GBP /
USD) .
على سبيل المثال, يمكنك شراء جنيه بالدولار, متوقعا ان الجنيه الاسترليني سيزيد في القيمة النسبية للدولار. إذا كان هنالك ارتفاع للجنيه مقابل الدولار, تبيع المركز وتحقق أرباحا.
عندما تسعير أزواج العملات, العملة الأولى تعتبر على أنها العملة الأساسية والثانية, هي العملة المقابلة أو عملة العرض. العملة الأساسية هي دائما تساوي 1 وحدة نقدية للتبادل, على سبيل المثال, 1 دولار, 1 باوند, 1 يورو. العملات القاعدة (الأساسية) السائدة هي, في ترتيب التردد, اليورو, الجنيه الإسترليني, والدولار الأمريكي. عندما يتم تسعير العملة مقابل الدولار الأمريكي يطلق عليها سعر مباشر. يشار إلى أي عملة ليست مقابل الدولار الأمريكي كعملة تقاطعية (كروس).
على سبيل المثال, يمكنك شراء جنيه بالدولار, متوقعا ان الجنيه الاسترليني سيزيد في القيمة النسبية للدولار. إذا كان هنالك ارتفاع للجنيه مقابل الدولار, تبيع المركز وتحقق أرباحا.
عندما تسعير أزواج العملات, العملة الأولى تعتبر على أنها العملة الأساسية والثانية, هي العملة المقابلة أو عملة العرض. العملة الأساسية هي دائما تساوي 1 وحدة نقدية للتبادل, على سبيل المثال, 1 دولار, 1 باوند, 1 يورو. العملات القاعدة (الأساسية) السائدة هي, في ترتيب التردد, اليورو, الجنيه الإسترليني, والدولار الأمريكي. عندما يتم تسعير العملة مقابل الدولار الأمريكي يطلق عليها سعر مباشر. يشار إلى أي عملة ليست مقابل الدولار الأمريكي كعملة تقاطعية (كروس).
ما هو البيب (النقطة)؟
النقطة (البيب) هي أصغر وحدة تغيير
التي بامكان زوج من العملات تحركها وتعادل مفهوم التجزئة لدى العقود الآجلة
والأسهم. يتم تجارة العملات في أجزاء من السنت, أو اليورو, أو الين
الياباني, وهلم جرا. تقريبا جميع أزواج العملات تتكون من خمسة أرقام كبيرة
ومعظم الازواج لديها النقطة العشرية مباشرة بعد الرقم الأول, وهذا هو
اليورو / الدولار يساوي 1.4510. في هذا المثال , فإن النقطة الواحدة تساوي
أقل تغيير في المكانة العشرية الرابعة - و هي, 0.0001. ولذلك, إذا كانت
عملة العرض في أي الزوج هي الدولار, اذا نقطة واحدة دائما تساوي 1 / 100 من
السنت. استثناء واحد بارز هو الدولار / ين حيث النقطة تساوي 0.01 $.
على سبيل المثال, يمكنك شراء اليورو / دولار, والذي يتم تسعيره بأربع منازل عشرية, عند 1.4530 وبيعه في وقت لاحق 1.4542. الفرق سوف يكون +12 نقطة , أو 0.0012. ولكن , زوج العملات الدولار / ين, يتم تسعيره بمنزلتان عشريتان فقط. إذا قمت بشراء الدولار / ين عند 120.51, وتراجع بعد ذلك الى 120.31 وأنت بعته, فإن الفرق يكون -20 نقطة , أو -0.20. فرق النقط سوف يحدد حساب الربح / الخسارة في التجارة.
يتم ترجمة تسعير العملة في عدد معين من وحدات عملة الأساس. على سبيل المثال , سعر اليورو / الدولار عند 1.45 يعني ان لكل 1 يورو, تحصل على 1.45 دولار اميركي.
عندما يرتفع سعر العملة, ذلك يشير إلى أن العملة الأساسية أصبحت أقوى - وحدة واحدة من عملة الأساس أصبحت أضعف.
يتم التعبير عن أسعار العملات الأجنبية كأسعار شراء وبيع. البيع هو الثمن الذي سيدفعه المشتري لعملة الأساس (أثناء بيع العملة المقابلة), والشراء هو الثمن الذي سوف يبيع البائع به عملة الأساس (في حين شراء العملة المقابلة).
على سبيل المثال, إذا كان لدينا لزوج اليورو / الدولار سعر شراء 1.4530 وسعر بيع 1.4533. هذه التسعيرة تعني لنا أنه بامكاننا شراء يورو واحد بـ1.4533 دولار الأميركي, أو بيع يورو واحد بـ1.4530 دولار اميركي.
ليس هناك معيار لأسعار العملات التقاطعية – البعض لديهم العملة الأساسية في أعلى والبعض الآخر على الجانب. كيفية معرفة اي منهم الصحيح؟ انت بحاجة لمعرفة زوج واحد من العملات على الأقل وأي واحد من الأزواج هو الأكثر قيمة.
العملات الأساسية المهيمنة
اليورو - اليورو / الدولار الأمريكي , اليورو / الجنيه الإسترليني , اليورو / الفرنك السويسري , اليورو / الين واليورو / الدولار الكندي
الجنيه الاسترليني - الجنيه الاسترليني / الدولار الأمريكي , الجنيه الاسترليني / الفرنك السويسري , الجنيه الاسترليني / الين الياباني, الجنيه الإسترليني / الدولار الكندي
الدولار الأمريكي - الدولار / كندي, الدولار الأمريكي / الين الياباني, الدولار الأمريكي / الفرنك السويسري
على سبيل المثال, يمكنك شراء اليورو / دولار, والذي يتم تسعيره بأربع منازل عشرية, عند 1.4530 وبيعه في وقت لاحق 1.4542. الفرق سوف يكون +12 نقطة , أو 0.0012. ولكن , زوج العملات الدولار / ين, يتم تسعيره بمنزلتان عشريتان فقط. إذا قمت بشراء الدولار / ين عند 120.51, وتراجع بعد ذلك الى 120.31 وأنت بعته, فإن الفرق يكون -20 نقطة , أو -0.20. فرق النقط سوف يحدد حساب الربح / الخسارة في التجارة.
يتم ترجمة تسعير العملة في عدد معين من وحدات عملة الأساس. على سبيل المثال , سعر اليورو / الدولار عند 1.45 يعني ان لكل 1 يورو, تحصل على 1.45 دولار اميركي.
عندما يرتفع سعر العملة, ذلك يشير إلى أن العملة الأساسية أصبحت أقوى - وحدة واحدة من عملة الأساس أصبحت أضعف.
يتم التعبير عن أسعار العملات الأجنبية كأسعار شراء وبيع. البيع هو الثمن الذي سيدفعه المشتري لعملة الأساس (أثناء بيع العملة المقابلة), والشراء هو الثمن الذي سوف يبيع البائع به عملة الأساس (في حين شراء العملة المقابلة).
على سبيل المثال, إذا كان لدينا لزوج اليورو / الدولار سعر شراء 1.4530 وسعر بيع 1.4533. هذه التسعيرة تعني لنا أنه بامكاننا شراء يورو واحد بـ1.4533 دولار الأميركي, أو بيع يورو واحد بـ1.4530 دولار اميركي.
ليس هناك معيار لأسعار العملات التقاطعية – البعض لديهم العملة الأساسية في أعلى والبعض الآخر على الجانب. كيفية معرفة اي منهم الصحيح؟ انت بحاجة لمعرفة زوج واحد من العملات على الأقل وأي واحد من الأزواج هو الأكثر قيمة.
العملات الأساسية المهيمنة
اليورو - اليورو / الدولار الأمريكي , اليورو / الجنيه الإسترليني , اليورو / الفرنك السويسري , اليورو / الين واليورو / الدولار الكندي
الجنيه الاسترليني - الجنيه الاسترليني / الدولار الأمريكي , الجنيه الاسترليني / الفرنك السويسري , الجنيه الاسترليني / الين الياباني, الجنيه الإسترليني / الدولار الكندي
الدولار الأمريكي - الدولار / كندي, الدولار الأمريكي / الين الياباني, الدولار الأمريكي / الفرنك السويسري
0 تعليقات